金融PM须知：理财公司业务模式剖析

作为金融产品经理，我们都应知道的理财公司业务模式。enjoy~

P2P行业近几年来在金融领域内的崛起有目共睹，虽然不少公司出现了跑路情况，但这种投资理财模式也已经被普遍认可。P2P，person-to-person，即个人对个人，将小额资金聚集起来借贷给有资金需求人群的一种民间小额借贷模式。平台主要起到撮合借贷的角色。

无论投资者是否进行竞标，整个业务流都同样要遵循一个准则：

有借必有贷  借贷必相等

如果缺失贷款人，那么平台筹集的大量资金没有进行出借，就不会产生利息，也就无法支付投资人的收益。（多数跑路公司都是采用这种操作，最后资金链断裂）

如果缺失出借人，平台就要停止放贷。若是平台先出借自有资金进行放贷，那么平台同样会获得贷款利息。但这样做需要平台具有自有资金。

不难看出，只要贷款人（借款人）不出现逾期，一贷对一借是不会出现坏账的。而多数平台的风险恰好就是因为不正规的操作，只吸纳资金却不出借资金（或者对贷款人审核不严），造成了资金流的断裂。所以对待贷款风控不严格的平台，投资人一定要谨慎。

由于借贷业务的增多，管理者发现人工操作会带来很多风险，例如：客户资料泄露、计息误差等等。那么如何设计一套理财公司管理系统呢？我们可以大致将系统分为以下6个部分：

Part 1 借款

借款是资金流的主要出口，通常线下理财公司需要现有出借，再有筹集投资项目，不然就会产生资金池。

借款管理中主要包含三部分：人的管理、合同的管理、借款记录管理

（1）人的管理

人的管理就是对借款人的管理，借款人可以是个人也可以是公司。对于出借公司来说，管理借款人一是为了进行客户维护（借款人是公司重要的客户之一），二是为了进行风控。

与投资人不同，借款人虽然为公司带来了丰厚的利息收入，但也借走了公司的现金，所以对借款人的风控格外重要。如果借款人逾期，极有可能给公司造成坏账，导致资金链出现问题。按照规定，出借公司会找到一家担保公司进行担保，也就是说如果发生逾期，将由这家担保公司现行赔付。所以担保公司会对借款人进行严格的审核，包括征信、抵押物评估等等，PM在设计借款人资质认证时，要充分与担保公司进行沟通。

（2）合同的管理

借款人与出借公司达成协议后，会签订合同。多数公司的合同是有固定模板的，将合同电子版（照片/扫描件）进行备份可以为未来出现法务问题背书，也方便了公司档案的管理。

（3）借款记录管理

虽然有借款合同，但合同内的信息有限，理财公司会进行另外的记录，类似台账。台账内不仅记录借款人信息、业务相关人信息，还有借款金额、利率、还款方式、还款记录等信息。PM在设计时，不仅需要与借款业务部门沟通，还有找到风控部门、财务部门、投资业务部门、销售部门，将各部门所需的借款信息汇总。

Part 2 平台

平台就是出借公司，或称为理财公司。作为资金流的中介，平台获利的方式大致有两个：利息差和手续费。平台先出借资金给借款人，收取手续费用（担保公司也会收取费用），这笔费用可能是隐性的（不告知借款人，包含在利息中），也可能是显性的（告知借款人，借款人最终到手的金额=借款金额-手续费）。

平台出借资金后，成为债权人，当与投资客户签订理财合同时，平台实际是债权转让人，投资客户是债权受让人。PM在这里需要根据平台的需求增加一些信息的录入。

Patr 3  投资

投资是平台现金流入的主要渠道。平台将手中的债权拆分成不同的“产品”卖给投资者。

（1）投资客户管理

投资客户管理其实相当于一个简易的CRM，平台开始业务时一般已经出借了大笔资金（囤货）以获得足够的债权，投资客户等同于买家，是平台重要的收益来源（卖货）。拥有忠实的投资客户无疑是每一个理财平台的目标，所以对投资客户的管理不仅仅限于一个资料的统计。这方面做的比较好的是保险行业，各种贴心提醒，甚至是客户经理上门拜访，PM需要考虑如何为客户经理（销售）提供有效资源。

（2）投资信息管理

与借款信息管理相似，投资也需要建立一个台账，汇总一个投资业务的相关信息。投资信息中，对收益的计算也是重点。因为理财公司要利益最大化，所以会设置不同的产品，各种产品的收益算法也略有区别，这里仅提供一些通用算法：

（3）投资合同管理

同借款合同。但一笔投资可能会出现提前赎回、转让等多种操作，要考虑到各种情况的业务流。

Part 4 报表

报表是体现一家公司经营状况是盈利还是亏损的重要指标。对于销售，需要依据平台已有信息体现出：业绩是增长还是下级，哪些产品业绩好，同比/环比结果，销售人员业绩如何，哪些客户可以开发，那些客户需要重点维护等等；对于财务，需要依据平台已有信息体现出：收入金额、支出金额、未来需要多少准备金额等等；对于风控，需要知道哪些地方出现了坏账、哪里会有逾期风险、哪些客户的风险已经增大….

Part 5  支付

线上理财平台需要与银行合作，客户需要通过平台在监管银行设立的账号进行提现和投资。线下平台则通常为现金交易、POS机刷卡。PM要根据实际情况考虑银行接口问题。如果没有银行接口，那么在处理报表中进账资金时规则需要与财务达成一致。

Part 6 绩效

理财公司通常会涉及到多部门多人员的绩效考评，所以这里也会发生人事管理业务。PM可以参照现有的人事管理和绩效考评方法进行设计，减少人工核算工作。

另：如果公司跑路被定为单位犯罪，那么技术、管理高管也有可能被追责…..PM们选择公司要谨慎。

拓展阅读

《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》摘取

网络借贷信息中介机构按照依法、诚信、自愿、公平的原则为借款人和出借人提供信息服务，维护出借人与借款人合法权益，不得提供增信服务，不得直接或间接归集资金，不得非法集资，不得损害国家利益和社会公共利益。

拟开展网络借贷信息中介服务的网络借贷信息中介机构及其分支机构，应当在领取营业执照后，于10个工作日以内携带有关材料向工商登记注册地地方金融监管部门备案登记。

网络借贷信息中介机构不得从事或者接受委托从事为自身或变相为自身融资；直接或间接接受、归集出借人的资金；直接或变相向出借人提供担保或者承诺保本保息；自行或委托、授权第三方在互联网、固定电话、移动电话等电子渠道以外的物理场所进行宣传或推介融资项目；将融资项目的期限进行拆分；

同一自然人在同一网络借贷信息中介机构平台的借款余额上限不超过人民币20万元；同一法人或其他组织在同一网络借贷信息中介机构平台的借款余额上限不超过人民币100万元；同一自然人在不同网络借贷信息中介机构平台借款总余额不超过人民币100万元；同一法人或其他组织在不同网络借贷信息中介机构平台借款总余额不超过人民币500万元。

网络借贷信息中介机构应当在其官方网站上向出借人充分披露借款人基本信息、融资项目基本信息、风险评估及可能产生的风险结果、已撮合未到期融资项目资金运用情况等有关信息。

（拓展阅读资料来自网络）

作者：盯裆猫

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